基金投資，是當前非常流行的一種投資理財方式，深受廣大投資者的青睞。相信很多剛接觸基金的小白投資者，對于基金投資還處于摸索學習的階段。在@雜談金融之前的文章中，有和大家分享過一些關于基金投資的基礎知識。

下面，再帶大家來了解下，基金的累計凈值和單位凈值有何區別？

基金的單位凈值和累計凈值，是對基金價值的兩種不同的表達方式，具體的區別如下：

概念不同

基金的單位凈值，指的是每一份基金的凈資產價值，相當于每一份基金的價格。

基金的累計凈值，是一只基金自成立以來的所有收益的總和，包括基金的單位凈值與基金分紅的總和。

計算方式不同

單位凈值=（基金總資產-基金總負債）/基金單位總數

其中，基金總資產是一只基金所擁有的全部資產，包括各種股票、債券、貨幣等；基金的總負債指的是基金在運作過程中所產生的全部負債，包括各種托管費、管理費、應付利息等；而基金的單位總數，就是一只基金的全部份額總數了。

累計凈值=單位凈值+累計分紅

假設一只基金當前的單位凈值為1.2元，過去累計分紅總額為每份0.2元，那么該基金的累計凈值就是1.4元了。

作用不同

基金的單位凈值是基金買賣的基礎，我們的每一筆申購贖回，都是按照基金的單位凈值去成交的。

假設一只基金的單位凈值為1.2元，累計凈值為1.4元，此時如果我們需要申購1000份基金的話，則需要支付1.2*1000=1200元。當然，在賣出基金的時候，也是同樣按照1000份額，和當時的單位凈值去贖回。

通過基金的單位凈值，我們可以輕松地了解一只基金的當前價格，有助于我們做出合理的交易判斷。

而基金的累計凈值可以更客觀地反映出基金運行期間的真實業績水平，不僅可以體現出一只基金的當前價值水平，還可以體現出基金過往的盈利能力。一般說來，累計凈值越高，基金的業績越好。

正常情況下，一只基金在基金經理的運作下，凈值會越來越高，而高凈值的基金在一定程度上會造成投資者的“恐高”心理。因此，基金經理也會通過基金分紅的方式，去降低基金凈值。

好了，看到這里，大家應該了解，基金的累計凈值和單位凈值有何區別了吧？

每天分享一點金融基礎知識，我是@雜談金融，更多的金融基礎知識請點擊關注，移步我的主頁，感謝各位的閱讀和支持

財經科普