25歲開始考慮養老，會不會太早？像爸媽一樣，用退休金應付基本生活不可以嗎？先給你打個預防針：真的可能不行！中國人口老齡化形勢有多嚴重？根據社科院《中國養老金精算報告》測算，2020年我們是2.6個勞動力養活1個老年人，到2050年將提高到1

25歲開始考慮養老，會不會太早？像爸媽一樣，用退休金應付基本生活不可以嗎？

先給你打個預防針：真的可能不行！

中國人口老齡化形勢有多嚴重？根據社科院《中國養老金精算報告》測算，2020年我們是2.6個勞動力養活1個老年人，到2050年將提高到1.2個人養活1個人！從數據上不難看出，咱們這一代人養老，肯定會比父母一輩，壓力更大。

于是，提早開始規劃養老理財，并不是杞人憂天，而是極富先見之明。

富達國際說到，在退休之前，需要存夠當時年薪9倍的錢，我們才可以從容養老，而要存夠這筆錢，單單依靠利息低廉的銀行存款是不夠的，我們需要養老金融產品。

目前來看，市面上主要有三大類養老金融產品：

第一，保險版養老產品

保險公司有著嚴格監管、豐富的養老產品設計經驗，養老保險相關產品根據精算模型設計，運作較為成熟，主要包括養老年金、個稅遞延養老險。

• 所謂“養老年金”，就是年輕時繳納保費，退休后領取，好處是風險很低，可以確保退休后能拿到這筆錢，缺點是收益率偏低，普遍在2%-4%之間，利率水平實在不高，極有可能跑輸通脹。

• 所謂“個稅遞延養老險產品”，也是養老保險的一種，它的特殊之處在于稅收優惠，允許投資者用稅前收入購買，等到領取時再交稅，這樣遞延下來的稅金也可以獲得長期增值收益。

整體而言，保險版的養老產品適合于風險偏好較低、追求穩定的投資者。

第二，基金版養老產品

這類產品適合追求收益，且有一定風險承受能力的投資者。主流的養老基金包括目標日期基金和目標風險基金。

• 目標日期基金，就是以退休年限為目標日期，比如“目標日期2050基金”就是在2050年退休的人設計的產品。這種基金運作時間比較長，前期資產配置更基金，等到臨近退休，低風險產品的占比會增加，通過動態調整配置，幫助投資人實現退休時一個較高的目標收益。

• 目標風險基金則是根據投資者自身風險偏好，選取特定風險的基金進行投資，在基金投資期間內，基金的資產組合始終處于特定風險水平。

整體來說，基金版養老產品的風險更高，不承諾保本，且持有期限更長，更適合資金充裕、有一定風險承受能力、有長期投資能力的投資者。

第三，銀行版養老產品

目前，有關部門正在推動特定養老儲蓄業務試點，初步擬由工、農、中、建四家大型銀行在部分城市開展試點，單家銀行試點規模初步考慮為100億元，試點期限暫定一年。

這類產品本質上還是一種銀行儲蓄存款，兼顧普惠性和養老性，產品期限長、收益穩定，本息有保障，可滿足低風險偏好居民的養老需求，在我看來可以算作“銀行存款plus”。

在可以預見的未來，國內的養老保障體系必然是國家、企業和個人共同分擔的格局，這其中，個人的努力不可忽視。為了自己老年生活的舒適，我們必須要讀懂政策，做足研究，在眾多養老產品中，找到最適合自己的那一個。

具體而言：一方面，要充分了解各類養老金融產品的特點，另一方面，要充分了解自身情況，包括健康狀況，以及對于流動性的需求，個人風險偏好以及實際收入水平等諸多方面因素，最后，綜合考量自己對于收益與風險的期待值，從而進行理性投資。