彈個車以租代購業務呈現星火之勢

據彈個車了解，2018年我國汽車新零售的市場規模已經達到2255億元。其實，以租代購的汽車消費方式，在國外并不新鮮。早在上世紀八十年代，汽車新零售就開始在美國普及開來。數據顯示，2017年美國汽車融資租賃滲透率達到了46%，全球滲透率則為15%。

隨著全球汽車銷售市場的持續低迷，作為全球汽車第一大市場，中國新車銷售也迎來了有史以來最差的光景。中國汽車工業協會統計數據顯示，2018年我國汽車產銷量環比、同比均呈現負增長。

廣東省融資租賃協會副會長于洪峰認為，如果只看綜合數字，國內汽車銷售市場下滑是不爭的事實，但具體到不同的人群和區域，又會看到不同的景象。他認為一二線城市的汽車保有量已經趨于飽和，但三四五線城市和農村市場的千人汽車擁有量還很低，而且市場正在高速增長,一降一升也折射出目前我國汽車銷售市場發展不均衡的現狀。

國內以租代購業務呈現星火之勢

4S店是用戶熟知的傳統汽車銷售模式，而目前絕大部分汽車銷售的4S店都集中于一二線城市，雖然這些年4S店也在試圖下沉到更深的線下渠道，但是投入成本和規模上的劣勢讓4S店渠道下沉的做法難以推進。汽車銷售業內人士認為，縣一級城市以及鄉、鎮等地，人口數量少而區域分散，且總體消費能力偏低，因此傳統的4s店模式必然行不通，由于缺乏便捷的購買渠道，低線城市用戶的購車需求受到抑制，市場需要一種與之適應的銷售模式。

彈個車發現，除了銷售渠道不暢之外，資金也是很多用戶在購車過程中的另一個障礙，雖然目前國內的銀行消費信貸已經日漸成熟，但首付高、審批嚴、放款慢的情況依然沒有改變，這也將很多首付資金不足，信用證明不夠的用戶擋在車門外。

除了汽車消費信貸之外，汽車融資租賃也是在我國新興的一種汽車金融類型。汽車融資租賃和汽車消費信貸一樣，都是用分期付款的方式讓用戶最終取得汽車的所有權，緩解用戶一次性支付購車款的壓力。不同的是，汽車融資租賃提供的分期付款方式更為靈活，首付比例更低。汽車信貸的首付比例一般在20%-50%之間，以彈個車為代表的汽車融資租賃的首付比例一般在10%左右，有些平臺甚至首付比例為0。

汽車融資租賃作為汽車金融的重要形式，其進入門檻低于汽車消費信貸，主要扎根于三四五線城市和農村市場，在一定程度上使汽車金融覆蓋到了征信不足的長尾人群，對于踐行普惠金融具有重要意義。此外，汽車融資租賃作為一種整車銷售的商業模式，相比于汽車信貸更容易獲得經營資格，這使得更多新興企業有機會參與到汽車流通之中，拓展了汽車銷售渠道，對于完善我國汽車流通體系具有重要作用。

汽車融資租賃在歐美等發達國家早已盛行

汽車融資租賃方式并非國內互聯網企業的創新產品，這種汽車金融方式在歐美已經誕生了幾十年，在歐美的汽車消費市場，汽車金融的市場滲透率已經超過80%。

歐美的汽車金融產業最早源于汽車制造企業，為了增加汽車銷量加快汽車的銷售速度，很多汽車制造企業成立了自己的汽車金融分公司，為想要購買汽車的用戶提供貸款，隨著業務的不斷發展，很多汽車金融公司甚至獨立出來。這種公司規模大小不一，股東來源較廣泛。目前，在美國絕大部分汽車金融服務公司都是以這種方式存在的，這種公司在提供金融服務的汽車品種品牌上沒有完全固定，相對比較靈活。

隨著信息技術和網絡技術的發展，以及金融業的網絡化程度的進一步提高，汽車金融服務已進入一個新的發展階段，其業務操作和風險評估系統已充分采用現代信息技術，利用國際互聯網開展業務，包括網上看車、訂購、支付、信息收集與反饋，以及完成售后服務。這種新趨勢預示著汽車金融服務開始進入一個虛擬經濟時代。

除了歐美市場之外，日本汽車金融行業也發展迅速。日本汽車信貸業務注重金融政策的市場靈活性，以及金融產品設計的市場適應性，即強調從客戶的需求出發，結合個人信用水平的不同，提供多種金融產品以滿足消費信貸的多樣性需求，其在首付款比例、貸款利率、貸款期限、擔保條件等個性化服務上都各具特色，有效促進了日本汽車信貸滲透率的提升。

互聯網企業成為以租代購領域中堅力量

國內的以租代購業務雖然發展時間不長，但是借助互聯網的力量迅速發展壯大，其中以彈個車為代表的一批互聯網企業在汽車融資租賃行業內扮演著重要的角色。國內互聯網企業的創新能力毋庸置疑，但相比傳統企業他們更大的優勢在于學習能力，他們往往能夠切入一個領域之后，迅速看到這個行業的痛點所在，然后通過技術和資本的力量進行改造。

從我國汽車金融滲透率來看，2017年約為40%，僅相當于美國市場汽車金融滲透率的一半，遠未達到成熟市場的滲透率水平。在我國居民貸款消費水平日益增長的背景下，可以判斷未來我國消費者對于汽車金融產品的需求將進一步加大，我國汽車金融行業的發展空間仍然較大，而其中最大的機會就在三四五線市場和農村。彈個車數據統計，目前彈個車用戶以20-40歲，來自三四五線城市的年輕用戶為主。

但我們也要看到，我國汽車融資租賃行業尚處于起步探索階段。行業所面臨的限制性因素較多，如法律問題、征信問題、 消費者教育問題等，這些都需要行業管理機構和行業從業者共同完善。特別是征信問題，由于我國征信系統覆蓋人群范圍有限，相比歐美等發達國家，公民征信系統還不完善，汽車融資租賃公司需要自主投入資源進行風控建設，變相提高了其運營成本，但我們相信隨著國家征信體系建設的逐步完善，特別是各種互聯網技術的不斷更新迭代，相關企業在風控方面將獲得更多的方法，隨著風控成本的降低，用戶選擇汽車融資租賃的綜合費用也會隨之下降，以租代購的汽車購買方式將會成為越來越多人的首選。

隨著汽車融資租賃市場的進一步擴大，低線城市和農村市場購車需求的進一步放大，行業的話語權也將擴大。“縣鄉鎮區域雖然地處偏遠，但是不代表居民的信用水平低，因此就金融資產的角度而言，這是一個優質的、高信用水平的資產。”于洪峰認為汽車融資租賃在低線城市大有可為。目前，以彈個車為代表的一批互聯網企業正在利用這種新型的汽車金融方式，下沉到三四五線城市和農村市場，幫助低線城市用戶完成購車夢想，像彈個車已經在全國落地了5500家社區店，覆蓋全國7成區縣。